Abu Dabi merkezli ADQ’nun sahibi olduğu Odeabank, 2026 yılının ilk dokuz ayını konsolide olmayan bazda 20 milyon TL net kârla kapattı. Odeabank, geçen yılın aynı döneminde 1 milyar 313 milyon TL net zarar etmişti. Ancak üçüncü çeyrekte 12 milyon TL’lik bir zarar oluştu; geçen yılın aynı çeyreğindeki zarar 543 milyon TL’ydi.
Odeabank’ın finansal tabloları DRT Bağımsız Denetim (Deloitte) tarafından sınırlı denetimden geçirildi; 13 Kasım 2026 tarihli raporda olumlu sonuç verildi. Denetçi, bankanın 2025 yılı finansal tablolarının ve geçen yılın dokuz aylık raporunun başka bir bağımsız denetim şirketi tarafından denetlendiğini ve o raporlarda da olumlu görüş verildiğini hatırlattı.
Odeabank zarardan kâra nasıl geçti?
Kâra geçişte belirleyici unsur net faiz geliri oldu. Faiz gelirleri 11,3 milyar TL’den 21,3 milyar TL’ye çıkarak neredeyse ikiye katlanırken faiz giderleri yüzde 49 artışla 11,7 milyar TL’den 17,5 milyar TL’ye yükseldi. Bu tabloyla geçen yıl 408 milyon TL negatif olan net faiz geliri bu yıl 3,8 milyar TL’ye çıktı. Net faiz gelirinin 2,7 milyar TL’si yalnızca üçüncü çeyrekte elde edildi.
Faiz gelirlerinin 9,8 milyar TL’si kredilerden, 7,6 milyar TL’si menkul değerlerden, 1,9 milyar TL’si bankalardan, 1,5 milyar TL’si zorunlu karşılıklardan sağlandı. Gider tarafında mevduata ödenen faizler 7,5 milyar TL’den 11,5 milyar TL’ye, para piyasası işlemlerine ödenen faizler 2,5 milyar TL’den 4,5 milyar TL’ye yükseldi. Genel Müdür Mert Öncü, faiz getiri ve maliyetleri arasındaki farkın pozitif yönde genişlediğini ve önceki dönemlerdeki baskıya rağmen üçüncü çeyrekte net faiz gelirinde yüksek büyüme kaydettiklerini belirtti.
Net ücret ve komisyon gelirleri 638 milyon TL’den 777 milyon TL’ye çıktı. Ticari kâr 772 milyon TL’den 687 milyon TL’ye geriledi; bu kalemde sermaye piyasası işlemlerinden 1,9 milyar TL ve kambiyo işlemlerinden 236 milyon TL kâr elde edilirken türev işlemlerden 1,5 milyar TL zarar yazıldı. Diğer faaliyet gelirleri ise 1,2 milyar TL’den 687 milyon TL’ye indi. Sonuçta faaliyet brüt kârı 2,2 milyar TL’den 6 milyar TL’ye yükseldi.
Gider tarafında personel giderleri yüzde 63 artışla 2 milyar TL’den 3,3 milyar TL’ye, diğer faaliyet giderleri yüzde 42 artışla 2,2 milyar TL’den 3,1 milyar TL’ye çıktı. Beklenen zarar karşılıkları 599 milyon TL’den 486 milyon TL’ye geriledi. Banka 932 milyon TL vergi öncesi zarar ederken 952 milyon TL’lik net ertelenmiş vergi geliri sayesinde dönemi 20 milyon TL kârla tamamladı.
| Kalem (milyon TL) | 9A 2025 | 9A 2026 |
|---|---|---|
| Faiz gelirleri | 11.332 | 21.327 |
| Faiz giderleri | 11.740 | 17.501 |
| Net faiz geliri | -408 | 3.826 |
| Ticari kâr | 772 | 687 |
| Faaliyet brüt kârı | 2.193 | 5.978 |
| Personel giderleri | 2.015 | 3.276 |
| Vergi öncesi zarar | -2.607 | -932 |
| Net kâr/zarar | -1.313 | 20 |
Aktifler yüzde 51 büyüdü
Odeabank’ın aktif büyüklüğü 2025 yıl sonundaki 123 milyar TL’den yüzde 51 artışla 185,8 milyar TL’ye yükseldi. Krediler de yüzde 51 artışla 52,9 milyar TL’den 80,1 milyar TL’ye çıktı. Diğer kapsamlı gelire yansıtılan devlet borçlanma senetleri 15,4 milyar TL’den 26,5 milyar TL’ye, nakit değerler ve Merkez Bankası kalemi 18,3 milyar TL’den 33,2 milyar TL’ye yükseldi.
Kaynak tarafında mevduat yüzde 67 artışla 70,6 milyar TL’den 117,8 milyar TL’ye ulaştı; bunun 71,6 milyar TL’si yabancı para mevduattan oluşuyor. Alınan krediler 5,5 milyar TL’den 10,5 milyar TL’ye, para piyasalarına borçlar 19 milyar TL’den 22,3 milyar TL’ye, sermaye benzeri borçlanma araçları 12,2 milyar TL’den 13,7 milyar TL’ye çıktı.
Donuk alacakların brüt tutarı 1,2 milyar TL düzeyinde yatay seyretti; bu alacaklar için 835 milyon TL karşılık ayrıldı. Öncü, takipteki alacak oranlarındaki düşüş eğiliminin sürdüğünü ifade etti.
208 milyon dolar sermaye artırımı, yeterlilik oranı yine de düştü
Odeabank bu yıl iki kez sermaye artırımına gitti. Şubat’ta 4,4 milyar TL (104 milyon dolar), ağustosta ise 4,8 milyar TL (104 milyon dolar) tutarında nakdi artırım yapıldı; artırımların büyük bölümü ADQ Financial Services LLC, kalanı Şeyh Dheyab Bin Zayed Bin Sultan Al-Nahyan tarafından karşılandı. Böylece ödenmiş sermaye 5,3 milyar TL’den 14,5 milyar TL’ye, özkaynaklar 6,2 milyar TL’den 14,7 milyar TL’ye yükseldi.
Buna karşın bilançodaki hızlı büyümeyle risk ağırlıklı varlıklar 60,4 milyar TL’den 99,4 milyar TL’ye çıktı. Sermaye yeterlilik oranı yüzde 16,29’dan yüzde 9,53’e, çekirdek sermaye yeterliliği oranı yüzde 11,31’den yüzde 8,44’e geriledi. Geçen yıl sonundaki oranlarda, BDDK’nın izniyle sermaye artırımı tescil edilene kadar çekirdek sermayede dikkate alınan 100 milyon dolarlık kaynak da yer alıyordu.
Üç aylık ortalamalarla hesaplanan kaldıraç oranı yüzde 4,67’den yüzde 2,77’ye indi. Odeabank, oranın ağustos ve eylül dönem sonlarında yasal sınır olan yüzde 3’ün üzerinde gerçekleştiğini belirtti. Bilanço sonrası gelişmelere göre banka, ilave ana sermaye ve katkı sermaye olarak kullanılabilecek borçlanma araçları için 9 Kasım 2026’da Sermaye Piyasası Kurulu’na ihraç tavanı başvurusu yaptı.
Yönetim kurulunda değişiklik
Marcos Alonso De Quadros 24 Eylül 2026’da yönetim kurulu başkanlığından istifa etti; aynı tarihte yönetim kuruluna atanan Hashem Hussein Hashem Aldabbas, 15 Ekim’de yemin ederek başkanlık görevine başladı. Mohamed M Kaissi de yönetim kurulu ve denetim komitesi üyeliklerinden ayrıldı. Fitch, eylül ayında bankanın BB- olan uzun vadeli notunu korurken görünümü “pozitif”ten “durağan”a çevirdi.
ADQ, Odeabank’ın yüzde 96’sını Mart 2025’te Bank Audi liderliğindeki ortaklardan devralmıştı; kalan yüzde 4 Şeyh Dheyab Bin Zayed Bin Sultan Al-Nahyan’a ait. Odeabank 30 Eylül 2026 itibarıyla 36 şube ve 1.246 çalışanla hizmet veriyor; yıl sonunda 35 şube ve 1.211 çalışanı bulunuyordu.
